2021年稻麦市场化将凸显玉米波动性可能加大
2020年，国内粮价将大幅上涨。预计2021年稻麦市场化趋势将进一步凸显，非口粮需求将保持高位，政策库存将大幅下降；玉米市场价格波动幅度可能加大，政策与市场的博弈将加剧。
2020年国内粮食播种面积止跌回升，全国粮食播种面积17.52亿亩，比2019年增加1056万亩，增长0.6%。其中，双季稻播种面积比2019年增加756万亩，增长5.3%，成为粮食播种面积扩大的主要原因。根据国家统计局发布的数据，2020年粮食总产量将达到13，390亿斤，比2019年增加113亿斤，增幅为0.9%。其中，小麦产量2685亿斤，比2019年增加13亿斤；玉米产量5213亿斤，比2019年减少2亿斤；水稻产量4237亿斤，比2019年增加45亿斤。
2020年，疫情和需求恢复将影响国内粮食市场的购销格局，粮食进口量创历史新高，粮食市场整体价格明显上涨。全球疫情的广泛发生极大地影响了粮食市场的购销格局，国内市场主体的购销心理预期进一步影响了粮食社会渠道的库存水平。不利天气在我国频繁发生，对主要产区的粮食产量和品质产生不同的影响。粮食收购高度市场化，主要稻麦产区市场收购范围明显缩小，玉米市场价格不断刷新历史新高。
展望2021年国内粮食市场，预计将呈现以下特点。
受疫情影响，2020年以来，我国粮食安全的重要性凸显。各地区、各部门把保障粮食安全作为“三农”工作的重中之重和任务，保证粮食播种面积和产量不减不增，提高复种指数，增加产粮县奖励。
2020年9月1日，习近平总书记主持中央深化改革委员会第十五次会议并发表重要讲话。会议指出，要把粮食安全放在突出位置，完善粮食安全体系。在国家强有力的政策推动下，我们全面实施了支农惠农、补贴粮食生产等各项政策，激发了农民种粮的积极性。
国务院办公厅印发的《关于防止耕地“非粮”和稳定粮食生产的意见》指出，要把有限的耕地资源优先用于粮食生产，努力稳定政策、面积和产量，牢牢把握国家粮食安全命脉。国家农业技术推广服务中心病虫害预测办公室预测，2021年我国农作物的主要病虫害仍将再次出现。其中，甜菜夜蛾、水稻“二迁”害虫、草地螟等迁飞性害虫，以及小麦赤霉病、小麦条锈病、稻瘟病、马铃薯晚疫病等流行性病害对粮食生产构成极大威胁。
预计2021年国内粮食播种面积将稳步增长，国内粮食产量将保持正常年份的历史高位。农业和农村事务部于2020年12月24日召开新闻发布会，表示2021年农业和农村部将把粮食生产作为一项重大政治任务，确保粮食种植面积稳定在17.5亿亩以上，优化种植结构，增加农产品供应紧张，努力提高单位面积产量，确保粮食总产量保持在1.3万亿斤以上。《中国农业展望报告(2020-2029)》预测，未来10年，国内主食供应能力将大幅提升，结构将更加优化。
2020年，中央一号文件指出，确保粮食安全始终是治国安邦、进一步完善农业补贴政策的重中之重；调整完善稻麦最低收购价政策，稳定农民基本收入；推进水稻、小麦、玉米全成本保险和收益保险试点。
2021年，国家综合考虑粮食生产成本、市场供求、国内外市场价格和产业发展等因素，继续在小麦主产区实施最低收购价政策。经国务院批准，2021年生产的小麦(三级)最低收购价为每50公斤113元，比2020年高0.01元/公斤。
预计2021年我国主要产区大米市场收购价仍将上调，进一步巩固大米市场价格底部；国内主要产区小麦和水稻的市场支持收购起始区间将缩小，市场支持收购量将处于历史低位。以市场化收购为主，市场配套收购为辅的收购格局将基本形成。不愿出售和囤积粮食的现象将继续存在，农民的市场意识将逐年提高，粮食销售将变得更加平衡。
随着陈米去库存步伐的加快和粮食深加工技术的不断提高，国内大米饲料粮和工业粮的比重逐渐增加，口粮消费比重逐渐下降到80%左右。国家粮油信息中心预计，2020/2021年国内大米总消费量为2.0082亿吨，比2019/2020年增加602万吨；其中，粮食消耗1.585亿吨，饲料消耗损失2100万吨。同时，预计2020/2021年(6月至5月)小麦饲料消费量为2400万吨，比2019/2020年增加850万吨。国内粮食品种之间的价格比较效应和替代效应会相互制约。2021年，国内玉米和大米与小麦市场价格的关系将极大地影响饲料替代。国内政策将从价格控制和粗控向预期控制和精控转变。
根据海关总署发布的最新数据，2020年1-11月，国内粮食进口量为1.292亿吨，同比增长29.61%；其中，小麦进口量749万吨，同比增长150.5%；玉米进口量904万吨，同比增长122.7%；大米进口量223万吨，同比增长2.7%；高粱进口量427万吨，同比增长440.5%；大麦进口量为710万吨，同比增长24.8%。
2020年9月17日，国家发展改革委发布了《2021年粮食进口关税配额申请和分配规则》；其中小麦进口关税配额总量963.6万吨，玉米720万吨，大米532万吨，与2020年一致。2020年1月16日，中美正式签署贸易协定一期，并于当年2月14日正式实施；该协议要求中国在2020年至2021年间从美国进口至少800亿美元的农产品，其中2020年中国需要进口365亿美元的农产品。
根据粮农组织的预测，2021年全球粮食期末存量将为8.664亿吨，全球粮食存量与粮食使用量的比例将从2019/2020年的31.8%下降到2020/2021年的30.7%，达到五年来的最低水平。其中，粗粮总库存4.025亿吨，小麦总库存2.829亿吨，大米总库存1.81亿吨。根据美国农业部2020年12月的全球供需报告，2020/2021年全球小麦、玉米和水稻的期末库存分别为3.165亿吨、2.8896亿吨和1.79亿吨。
新冠肺炎疫情引发的国际冲突、极端天气和经济衰退以及粮食贸易供应链中断相互重叠，加剧了2021年全球粮食供应体系的不稳定和不确定性。包括荷兰合作银行、德国商业银行和高盛集团在内的许多投资银行预计，2021年农产品价格将上涨。根据世界银行的《商品市场展望》报告，农产品已经收复了新冠肺炎疫情造成的“失地”，预计2021年将实现适度增长。
2020年，中央一号文件指出，要扩大多元化进口渠道，增加农产品进口，满足国内需求。国内需求的快速增长和国内外粮价的反转仍将支撑2021年国内粮食的高进口量。进口渠道将进一步多元化，美国进口比重将增加，其中饲料粮进口量有望创历史新高。由于进口粮食“量大价低”，预计2021年国内产销区粮食价格将出现倒挂。
根据荷兰合作银行的一份研究报告，未来10年，中国饲料粮消费量将稳步增长，进口预计将达到创纪录水平。2020/2021年至2025/2026年，中国饲料消费将呈现增长势头，年均增长率为3.3%，其中猪饲料将是最大的增长驱动力。
受全球疫情和大型加工企业强势扩张的影响，国内加工产业正在加速整合，产业规模和集中度进一步增强。经济合作与发展组织(OECD)发布的最新全球经济展望报告预测，2021年中国经济增速将达到8%。国际货币基金组织(IMF)在其最新的《世界经济展望》报告中预测，2021年中国经济增速有望达到8.2%。
我国粮食加工业产能严重过剩，但品种间下游市场需求格局明显分化。由于口粮消费需求增长缓慢，大米麦加行业面临激烈竞争；但由于饲料需求增速明显，饲料企业管理模式相对较好。生猪库存持续回升，工业消费需求旺盛，将支撑2021年国内玉米消费需求，年内将保持较大缺口。大米加工业仍将呈现“米强于米”的现象。
预计2021年，家猪下行周期将与饲料原料价格上行周期重叠，加快饲料行业洗牌进程，大型饲料加工企业抢占市场份额的速度有望加快。国内粮食加工企业对粮食来源的采购渠道不同，加工成本差距较大。2021年，加工企业之间的业务模式仍将呈现差异化趋势。在消费升级的背景下，米粉与面粉的竞争不再是供应层面的竞争，而是更接近于满足消费者多样化、高端化的需求。
《中国农业展望报告(2020-2029)》指出，未来10年，中国城乡居民消费升级将加快，优质、绿色、个性化、营养化的消费需求趋势将更加明显，优质专用稻麦口粮消费将快速增长。
2020年12月16日至18日召开的中央经济工作会议指出，2021年要继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，牢牢把握18亿亩耕地红线，坚决遏制耕地“非农化”和防止“非农化”，提高粮食和重要农副产品的供给保障能力。
由于国内玉米政策性库存数量处于较低水平，政策调控能力明显降低，饲草仍将处于吃紧格局；相比之下，国内的稻麦政策存量相对充裕，政策调控能力较强。2021年，全球疫情、新一季粮食进口量、粮食产量和质量、需求的提升、市场主体间的买卖博弈，都会影响国内粮价走势。考虑到目前国内粮价运行情况，政策对粮价的助推作用将明显减弱。
预计2021年国内玉米市场化程度进一步提高，市场价格波动加大。玉米市场面临的风险主要是政策风险、进口风险和质量风险，市场参与者的心理预期会对流通市场的阶段性供求格局产生较大影响。国内小麦、水稻需求对玉米的大规模替代，会在一定程度上制约玉米市场价格空，品种间相关性会进一步提高。产销领域的价格倒挂会制约国内玉米的跨区域流通。
预计2021年国内政策大米和小麦的数量将保持在较高水平。大米和小麦将加速向“社会库存”转移，“渠道库存”将受到未来预期的影响。稻麦市场价格走势将面临更大的政策阻力，阶段性市场仍将出现。由于品种、质量和地区之间的供求模式不同，市场趋势将表现出分化。国内粮价整体仍将处于上行通道。稻麦市场的走势在一定程度上取决于玉米的“面子”，而玉米市场的走势更取决于政策调控的手段。
在“保供稳价”政策主调下，2021年，中国将加大政策性粮食来源投入，确保市场供给，同时增加粮食进口，调节内需；另一方面，它将从需求方面进行调控，为粮食市场“降温”。建议粮食经营主体提高市场风险意识，加强国内政策研究，提高市场敏感度，增强市场调控能力，准确把握“多”与“少”、“质”与“量”、生产与流通、当前与长远、国内与国外、政府与市场的“六个关系”，以动态的眼光看待市场供求，做好市场调研，增加与粮食产业链的联系
